Ни дать ни взять карты // Рынок карточного кредитования вступил в полосу затишья

В июне 2024 года число выданных кредитных карт в России не выросло — это второй месяц подряд без прироста. Потенциальные заёмщики не спешат брать новые карты, а банки сдерживают выдачу из-за регуляторных ограничений. Денежный объём сегмента пока увеличивается, но только за счёт повышения лимитов самым надёжным клиентам. Разбираемся, что стоит за этой стагнацией и как она отразится на ваших финансах.

Что произошло

По данным издания «Коммерсантъ», в июне 2024 года количество выданных кредитных карт не увеличилось — это повторение майской динамики. Рынок карточного кредитования вошёл в полосу затишья. Причина — сочетание двух факторов: нежелания заёмщиков наращивать долги и жёстких ограничений со стороны Центробанка.

Регулятор с 2023 года активно использует макропруденциальные лимиты (МПЛ), которые ограничивают долю кредитов, выдаваемых заёмщикам с высокой долговой нагрузкой. Показатель долговой нагрузки (ПДН) — это отношение ежемесячных платежей по всем кредитам к доходу человека. Если ПДН превышает 50%, банк не может выдавать такому клиенту новые кредиты сверх установленного лимита. Это напрямую сдерживает рост портфеля кредитных карт, так как многие потенциальные заёмщики уже имеют высокую закредитованность.

В денежном выражении сегмент продолжает расти — но не за счёт новых клиентов, а благодаря повышению лимитов по уже открытым картам для наиболее надёжных заёмщиков с низким ПДН. Таким образом, банки перераспределяют ресурсы в пользу качественных клиентов, не увеличивая общее число выданных карт.

Как это влияет на ваши финансы

Для заёмщиков: Если вы планируете оформить новую кредитную карту, получить её стало сложнее. Банки тщательнее проверяют долговую нагрузку: при ПДН выше 50% высока вероятность отказа или предложения минимального лимита. Тем, у кого уже есть карта, банк может не увеличить лимит — или сделать это только при условии безупречной кредитной истории и низкой текущей задолженности. Для заёмщиков с высоким доходом и небольшим количеством обязательств ситуация, наоборот, может быть благоприятной: банки охотнее повышают лимиты именно таким клиентам.

Для вкладчиков: Прямого влияния на доходность вкладов эта новость не оказывает. Однако стагнация в кредитовании — один из сигналов, что банки снижают аппетит к риску. В таких условиях они могут быть менее заинтересованы в агрессивном привлечении средств населения через высокие ставки по депозитам, если не ожидают роста кредитного портфеля.

Для инвесторов: Снижение темпов выдачи кредитных карт — негативный сигнал для акций банков, ориентированных на розничное кредитование. Если затишье затянется, это может отразиться на их процентных доходах. В то же время банки, которые делают ставку на качественных заёмщиков, могут показывать более устойчивые финансовые результаты за счёт низкого уровня просрочек.

Для обычных семей: Если у вас уже есть несколько кредитов, получить новую кредитную карту на приемлемых условиях будет сложно. Это снижает риск дальнейшего роста долговой нагрузки — но одновременно ограничивает доступ к «подушке безопасности» в виде кредитного лимита на случай непредвиденных расходов.