Льготная комбинация // Банки наращивают выдачу комбинированной ипотеки

Банки активно наращивают выдачу комбинированной ипотеки — за последние несколько месяцев число таких кредитов в разы превысило показатели прошлого года. Спрос подогревают высокие цены на недвижимость и снижающиеся ставки по рыночным программам. При этом с 1 октября использование комбопродуктов по «Семейной ипотеке» может быть исключено, что стимулирует заёмщиков оформлять такие кредиты уже сейчас.

Что произошло

Комбинированная ипотека — это схема, при которой часть кредита выдаётся по льготной госпрограмме (например, «Семейная ипотека»), а часть — по рыночной ставке. Такой подход позволяет заёмщику получить большую сумму, чем позволяет лимит льготной программы, но при этом сохранить часть выгоды от субсидированной ставки.

По данным источника, за последние несколько месяцев число таких кредитов в разы превысило показатели прошлого года. Основные драйверы — рост цен на жильё (средняя стоимость квартир продолжает увеличиваться) и снижение ставок по рыночным ипотечным программам, что делает комбинацию более привлекательной. Однако с 1 октября вступают в силу новые правила выдачи «Семейной ипотеки», которые могут исключить возможность использования комбопродуктов. В связи с этим эксперты прогнозируют рост выдач по комбопрограммам в третьем квартале на 20–30%.

Как это влияет на ваши финансы

Для заёмщиков, планирующих покупку жилья: комбинированная ипотека — это способ увеличить доступную сумму кредита, не теряя полностью льготную ставку. Если вы рассчитываете на «Семейную ипотеку», но не укладываетесь в её лимит, комбопродукт позволяет взять недостающую часть по рыночной ставке. Однако с 1 октября такая возможность может исчезнуть — значит, тем, кто хочет воспользоваться схемой, стоит поторопиться с оформлением.

Для тех, кто уже имеет ипотеку: напрямую новость вас не касается, но общий тренд на снижение рыночных ставок может сделать рефинансирование более выгодным. По общим правилам, рефинансирование имеет смысл, если новая ставка ниже текущей примерно на 1–1,5 процентного пункта и до конца срока кредита ещё далеко.

Для вкладчиков и инвесторов: рост выдач комбинированной ипотеки поддерживает спрос на жильё и цены на недвижимость, что может быть косвенным фактором для рынка. Однако любые изменения в льготных программах (включая возможное исключение комбопродуктов) способны повлиять на динамику спроса во втором полугодии.